[암호화폐 - 기본 지식] DeFi(분산 금융 : Decentralized Finance)

jsam_block 2023. 12. 7. 13:44

DeFi(분산 금융)는 블록체인 기술, 특히 이더리움과 같은 분산 네트워크를 기반으로 구축된 일련의 금융 서비스 및 애플리케이션을 의미합니다. DeFi는 은행이나 중개인과 같은 전통적인 중개자의 필요성을 제거하여 분산된 방식으로 전통적인 금융 시스템을 재창조하고 강화하는 것을 목표로 합니다. DeFi에 대한 자세한 설명은 다음과 같습니다.

1. 탈중앙화(Decentralization):

- DeFi 플랫폼은 투명성, 보안 및 중앙 제어 지점 제거를 보장하기 위해 분산형 네트워크(주로 블록체인)에서 작동합니다.

- 자체 실행되고 자동화된 스마트 계약은 분산형 금융 애플리케이션을 활성화하는 데 핵심적인 역할을 합니다.

2. DeFi의 주요 구성 요소:

- 스마트 계약: 계약 조건이 코드에 직접 작성된 자체 실행 계약입니다. 이를 통해 다양한 금융 거래 및 프로세스를 자동화할 수 있습니다.

- 분산형 거래소(DEX : Decentralized Exchanges): 중앙형 거래소 없이 사용자가 서로 직접 암호화폐를 거래할 수 있는 플랫폼입니다.

- 대출 및 차용 플랫폼(Lending and Borrowing Platforms): DeFi에는 사용자가 암호화폐를 빌려주고 빌릴 수 있는 프로토콜이 포함되어 있으며 종종 예치된 자산에 대한 이자를 얻을 수 있습니다.

- 스테이블코인(Stablecoins): 변동성을 최소화하기 위해 전통적인 명목화폐의 가치에 고정된 암호화폐입니다. 이는 DeFi 공간 내에서 거래 및 대출에 자주 사용됩니다.

- 자산 관리(Asset Management) 및 수확량 농사(Yield Farming): 사용자가 자산을 관리 및 투자하고 수확량 농사를 할 수 있는 플랫폼에는 보상으로 추가 토큰을 얻을 수 있는 유동성 제공이 포함됩니다.

3. 대출 및 차용(Lending and Borrowing):

- DeFi 플랫폼을 통해 사용자는 이자를 받고 암호화폐를 다른 사람에게 빌려줄 수 있습니다.

차용자는 자신의 자산을 담보로 사용하여 다른 자산을 빌릴 수 있습니다.

4. 탈중앙화 거래소(DEX : Decentralized Exchanges):

- DEX를 사용하면 사용자는 중앙화된 중개자에 의존하지 않고 암호화폐를 직접 거래할 수 있습니다.

- 그들은 자동화된 시장조성자(AMM : Automated Market Makers)와 유동성 풀을 사용하는 경우가 많습니다.

5. 스테이블코인(Stablecoins):

- DeFi 내의 스테이블코인은 가격을 미국 달러와 같은 법정화폐에 고정하여 안정적인 가치를 유지합니다.

- 인기 있는 예로는 DAI, USDC, USDT가 있습니다.

6. 수확량 농업(Yield Farming):

- 수확량 농업에는 보상을 받는 대가로 분산형 금융 프로토콜에 유동성을 제공하는 것이 포함됩니다.

- 사용자는 특정 풀에 유동성을 스테이킹하거나 제공함으로써 추가 토큰을 얻을 수 있습니다.

7. 위험과 과제:

- DeFi 플랫폼에는 스마트 계약 취약성, 가격 변동성, 유동성 풀의 비영구적 손실 가능성 등의 위험이 따릅니다.

- 규제 불확실성은 DeFi 공간이 발전함에 따라 또 다른 과제입니다.

8. 상호 운용성(Interoperability):

- DeFi는 상호 연결된 금융 생태계를 만드는 것을 목표로 합니다. 다양한 플랫폼과 애플리케이션이 함께 작동할 수 있으며 서로 다른 프로토콜 간에 자산을 원활하게 전송할 수 있습니다.

9. 사용자 권한 부여:

- DeFi는 전통적인 중개자 없이도 금융 서비스를 제공하여 사용자에게 권한을 부여하는 것을 목표로 합니다.

- 사용자는 자신의 자산에 대해 더 많은 통제권을 갖고 다양한 금융 활동에 직접 참여할 수 있습니다.

10. 규제 고려사항:

- 규제 명확성은 기존 또는 진화하는 규제의 적용을 받을 수 있는 금융 활동과 관련되므로 DeFi 공간에서 지속적인 관심사입니다.

11. 계속되는 진화:

- DeFi 공간은 역동적이며 새로운 프로젝트, 혁신 및 실험을 통해 지속적으로 발전하고 있습니다.

DeFi는 보다 포괄적이고 효율적이며 접근 가능한 금융 서비스를 제공함으로써 전통적인 금융을 혁신하고 혁신할 수 있는 잠재력으로 큰 주목을 받았습니다. 그러나 사용자는 DeFi 생태계에 참여하기 전에 위험을 인식하고 철저한 조사를 수행해야 합니다.